A股市場迎來一項重量級IPO。12月23日晚間，上交所官網(wǎng)顯示，長光衛(wèi)星技術(shù)股份有限公司（以下簡稱“長光衛(wèi)星”）科創(chuàng)板IPO已經(jīng)獲得受理，公司擬募資26.83億元。據(jù)了解，長光衛(wèi)星是一家全產(chǎn)業(yè)鏈商業(yè)遙感衛(wèi)星公司，主要致力于建設(shè)“吉林一號”衛(wèi)星星座。12月9日，“吉林一號”又有8顆衛(wèi)星進(jìn)入太空，迄今為止，83顆衛(wèi)星組成了我國規(guī)模最大的商用遙感衛(wèi)星“天團”。

要沖擊科創(chuàng)板

作為我國首個自主研發(fā)的商用遙感衛(wèi)星星座“吉林一號”主體公司，長光衛(wèi)星準(zhǔn)備沖擊科創(chuàng)板，公司招股書已在12月23日獲得受理。

據(jù)了解，長光衛(wèi)星是我國第一家集衛(wèi)星研發(fā)制造、運營管理和遙感信息服務(wù)于一體的全產(chǎn)業(yè)鏈商業(yè)遙感衛(wèi)星公司，公司自主建設(shè)并運營管理著目前全球最大的亞米級商業(yè)遙感衛(wèi)星星座“吉林一號”。

截至今年上半年，長光衛(wèi)星“吉林一號”衛(wèi)星星座擁有72顆在軌遙感衛(wèi)星，涵蓋視頻、高分、寬幅、紅外、多光譜等多種光學(xué)遙感衛(wèi)星，不過今年下半年“吉林一號”又有新增衛(wèi)星進(jìn)入太空，截至12月9日，“吉林一號”衛(wèi)星星座已擁有83顆在軌遙感衛(wèi)星。

今年12月世界杯結(jié)束后，梅西攜阿根廷隊乘專機啟程回國，當(dāng)?shù)貢r間12月20日，“吉林一號”衛(wèi)星還拍下了梅西攜隊奪冠凱旋巡游歡慶一幕。

招股書顯示，長光衛(wèi)星主要產(chǎn)品及服務(wù)包括衛(wèi)星遙感信息服務(wù)、衛(wèi)星制造及相關(guān)服務(wù)。其中，公司的衛(wèi)星遙感信息服務(wù)依托于自主建設(shè)并運營的“吉林一號”衛(wèi)星星座，可根據(jù)客戶實際需求，應(yīng)用于不同領(lǐng)域和場景，包括國土安全、地理測繪、土地規(guī)劃、農(nóng)林生產(chǎn)、生態(tài)環(huán)保、智慧城市等多個領(lǐng)域；公司衛(wèi)星制造及相關(guān)服務(wù)提供的產(chǎn)品或服務(wù)包括衛(wèi)星整星及部組件、試驗與測試服務(wù)、搭載服務(wù)、冠名服務(wù)。

今年上半年，長光衛(wèi)星衛(wèi)星遙感信息服務(wù)、衛(wèi)星制造及相關(guān)服務(wù)分別實現(xiàn)銷售收入約為2104.03萬元、1447.54萬元，占比分別為59.24%、40.76%，兩項主營業(yè)務(wù)貢獻(xiàn)營收情況相差不大。

據(jù)長光衛(wèi)星介紹，報告期內(nèi)，公司客戶集中度較高。2019-2021年以及2022年上半年，公司前五大客戶（同一控制下合并口徑）銷售金額占當(dāng)期營業(yè)收入的比例分別為82.77%、60.13%、72.64%及60.62%，主要向客戶銷售類型為衛(wèi)星整星及部組件、衛(wèi)星遙感數(shù)據(jù)產(chǎn)品等。

另外，長光衛(wèi)星股權(quán)相對分散，公司不存在控股股東和實際控制人。針對相關(guān)問題，北京商報記者致電長光衛(wèi)星方面進(jìn)行采訪，不過電話未有人接聽。

中國國際科技促進(jìn)會科技產(chǎn)業(yè)投資分會副會長兼戰(zhàn)略投資智庫執(zhí)行主任布娜新對北京商報記者表示，目前我國建設(shè)有酒泉、太原、西昌、文昌四大航天發(fā)射場以及一個海上衛(wèi)星發(fā)射平臺，但整體而言，我國火箭發(fā)射場資源仍不夠充裕。與此同時，隨著我國航天科技水平的快速提升及航天產(chǎn)業(yè)的蓬勃發(fā)展，我國航天企業(yè)相繼推出星座計劃。面對大量的衛(wèi)星發(fā)射需求，我國的運載火箭發(fā)射資源亦較為稀缺。

尚未盈利

報告期內(nèi)，長光衛(wèi)星主營業(yè)務(wù)收入增長較快，不過尚未實現(xiàn)盈利。

2019-2021年以及2022年上半年，長光衛(wèi)星實現(xiàn)營業(yè)收入分別約為8456.01萬元、1.04億元、3.12億元、3551.57萬元，最近三年復(fù)合增長率為92%，呈現(xiàn)出較快的增長態(tài)勢。長光衛(wèi)星表示，公司上半年的收入確認(rèn)占比較小，下半年尤其是第四季度的收入確認(rèn)較為集中，公司的經(jīng)營業(yè)績呈現(xiàn)季節(jié)性特征。

不過，報告期內(nèi)，長光衛(wèi)星實現(xiàn)歸屬凈利潤分別為-3.91億元、-3.91億元、-2.2億元、-2.06億元。

截至報告期末，長光衛(wèi)星尚未盈利且存在累計未彌補虧損。對此，長光衛(wèi)星表示，主要原因系公司致力于建設(shè)“吉林一號”衛(wèi)星星座，每年需要承擔(dān)較大的衛(wèi)星折舊成本及較高的研發(fā)投入，同時公司從建設(shè)“吉林一號”衛(wèi)星星座至形成系統(tǒng)的服務(wù)能力需要一定過程，同時相比較國外商業(yè)航天領(lǐng)域，我國商業(yè)航天起步較晚，商業(yè)遙感衛(wèi)星產(chǎn)業(yè)的發(fā)展需要經(jīng)歷一個培育過程，這導(dǎo)致公司前期銷售規(guī)模較小，銷售收入不能覆蓋同期發(fā)生的衛(wèi)星折舊成本、研發(fā)費用、人員成本等支出。

此次IPO，長光衛(wèi)星擬募資26.83億元，其中超六成募資將投向“吉林一號”建設(shè)。

具體來看，長光衛(wèi)星共有四個募投項目，分別是“吉林一號”衛(wèi)星星座建設(shè)項目（二期）、“吉林一號”生態(tài)開放商城建設(shè)項目、“吉林一號·共生地球”建設(shè)項目、償還銀行貸款，分別擬投入募資12.69億元、2.13億元、2.01億元、10億元。

經(jīng)計算，長光衛(wèi)星擬將合計16.83億元募資投向“吉林一號”建設(shè)，占全部募資的62.73%。

北京商報記者 馬換換